اعتماد العملات المشفرة حول العالم: إسرائيل

الوضع الحالي لتبني العملات المشفرة في إسرائيل

المصدر: بيكساباي

يتجاوز تبني العملات المشفرة في إسرائيل نطاق مجتمع التكنولوجيا، ليشمل شريحةً متزايدةً من عامة الناس. فقد وفّر الوسطاء الإسرائيليون تداول العملات المشفرة لأكثر من عقد، بينما تقبّل المستهلكون الإسرائيليون بسهولة المنصات الدولية التي تُسهّل شراء وتداول الأصول الرقمية.

بحسب منتدى شركات العملات الرقمية وتقنية البلوك تشين والويب 3 الإسرائيلي ( iCryptoForum )، يوجد في إسرائيل ما لا يقل عن 174 شركة متخصصة في تقنية البلوك تشين، يعمل بها حوالي 3800 متخصص. ويعزز انخراط إسرائيل في استثمارات العملات الرقمية، والتداول الخوارزمي، والأمن السيبراني، وتقنيات الامتثال التنظيمي، والبنى التحتية التقنية، مكانتها الرائدة في سوق العملات الرقمية العالمي.

ظهر مجتمع البيتكوين الإسرائيلي في وقت مبكر من عام 2011، مما أدى لاحقًا إلى تأسيس جمعية البيتكوين الإسرائيلية في عام 2013، وهي منظمة غير ربحية ملتزمة بنشر الوعي حول البيتكوين والعملات الرقمية الأخرى وتوسيع نطاق استخدامها. وقد أثبتت الجمعية فعاليتها في الحفاظ على بيئة إيجابية، وتعزيز التثقيف، ودعم فوائد العملات الرقمية.

من بين التطورات الملحوظة في بيئة تنظيم العملات المشفرة في إسرائيل، يبرز مثالٌ بارزٌ يتمثل في تجربة بنك إسرائيل النشطة لعملته الرقمية للبنك المركزي، والمعروفة أيضًا باسم " الشيكل الرقمي ". فبعد أن كان المشروع في مرحلة الدراسة، أصبح الآن في مرحلة تجريبية متقدمة. ويأتي هذا في أعقاب " تحدي الشيكل الرقمي " في عام 2024، الذي دعا كيانات القطاع الخاص إلى تطوير حالات استخدام، وإصدار وثيقة تصميم أولية في مارس 2025 لإبداء الرأي العام.

ومن شأن الشيكل الرقمي أن يجعل جميع المعاملات الرقمية أسهل، وربما يقلل من الاحتكاك المالي، ويكون له استخدام أوسع من قبل عامة الناس إذا أو عندما يتم اعتماده. 

في الوقت الذي يُظهر فيه بنك إسرائيل موقفه الاستباقي تجاه العملات الرقمية للبنوك المركزية، فإن تأثير ذلك على الأصول الرقمية اللامركزية لم يتضح بالكامل بعد. ستحتاج العملات الرقمية للبنوك المركزية إلى منافسة العملات الرقمية الصادرة عن القطاع الخاص، وخاصةً العملات المستقرة. 

وقد يؤثر هذا على التصور العام والسياسة المتعلقة بالأصول الرقمية في إسرائيل وقد يؤثر على النهج التشريعي المستقبلي تجاه العملات المستقرة.

قانون العملات المشفرة في إسرائيل

المصدر: بيكساباي

على مر السنين، اتخذت إسرائيل خطوات مهمة نحو ترسيخ معايير تنظيم العملات المشفرة. وتأخرت التشريعات الإسرائيلية عن مواكبة تطور العملات المشفرة، حتى مع بدء انتشار تقنية البلوك تشين بين أوساط المهتمين بالتكنولوجيا في البلاد.

بدأت هذه التغييرات في عام 2016، مع صدور حكم من هيئة سوق رأس المال الإسرائيلية (CMA) ، وهي الجهة التنظيمية المسؤولة عن مدخرات وتأمين البلاد، يسلط الضوء على جوهر الترخيص للوسطاء أو أمناء حفظ العملات الافتراضية المحتملين، مما يعني أن الترخيص مطلوب.

رغم وضع الإطار التنظيمي في عام ٢٠١٦، لم يُصدر أول ترخيص لعملة مشفرة إلا في سبتمبر ٢٠٢٢. ومنذ ذلك الحين، لم يُصدر سوى عدد قليل من التراخيص الإضافية، ليصل المجموع إلى خمسة تراخيص بحلول أوائل عام ٢٠٢٥، مما يدل على تحسن القدرة التنظيمية. وقد ألغت هذه العملية الحاجة إلى التنظيم الذاتي الذي لجأت إليه شركات العملات المشفرة في البداية بسبب غياب الرقابة الرسمية.

يشير التقرير السياسي لوزارة المالية إلى اكتمال عملية ترخيص مزودي خدمات الأصول الرقمية (DASPs) ويوصي بإزالة الحواجز ضمن النظام الحالي من شأنها أن تسمح بشكل أفضل بالتكامل بين سوق العملات المشفرة والبنية التحتية المصرفية في إسرائيل.

وبصرف النظر عن هيئة سوق المال، فإن جهات تنظيمية أخرى في إسرائيل، مثل هيئة الأوراق المالية الإسرائيلية (ISA ) وبنك إسرائيل (BOI) ، تشارك في مجال العملات المشفرة.

فعلى سبيل المثال، تضطلع هيئة الأوراق المالية والبورصات بدورٍ هام في تنظيم رموز الأمان، وتنشط بشكلٍ كبير في تعزيز التعديلات التشريعية اللازمة لتحسين تنظيم الأصول الرقمية. وفي أغسطس/آب 2024، أقرت الهيئة إطار عمل "البيئة المغلقة" الذي يسمح للأعضاء غير المصرفيين في بورصة تل أبيب بتقديم خدمات تداول العملات المشفرة وحفظها لعملائهم.

لطالما أبدت البنوك في إسرائيل حذراً في قبول الودائع الناتجة عن معاملات العملات المشفرة، وذلك بسبب المخاطر المتصورة المتعلقة بالامتثال لقوانين مكافحة غسل الأموال. واستجابةً لذلك، يسعى مجلس إسرائيل المصرفي، من خلال فرض سياسات جديدة - مثل التوجيه 411 - إلى توحيد كيفية إدارة البنوك للمخاطر المتعلقة بمعاملات العملات الافتراضية. وهذا يُلزم البنوك بوضع سياسات داخلية لكيفية التعامل مع المخاطر التي تنطوي عليها الأصول الافتراضية دون التأثير سلباً على مستوى الخدمات المقدمة.

في أواخر عام 2021 وأوائل عام 2022، وضعت هيئة مكافحة غسل الأموال وتمويل الإرهاب في إسرائيل لوائح شاملة وضعت معيار مكافحة غسل الأموال في إسرائيل على قدم المساواة مع أفضل الممارسات العالمية. 

فرضت اللوائح متطلبات صارمة للتحقق من هوية العملاء، واستخدام القوائم السوداء، وآليات الإبلاغ (بما في ذلك تطبيق قاعدة السفر الصادرة عن مجموعة العمل المالي ) لردع الجرائم المالية المرتبطة بالأصول الرقمية. ومن شأن الالتزام بهذه اللوائح أن يضمن سوقًا أكثر أمانًا، ويسهم في تعزيز ثقة المؤسسات المالية الأكثر تحفظًا في شركات العملات المشفرة العاملة في إسرائيل.

الضرائب على العملات المشفرة في إسرائيل

المصدر: بيكساباي

طورت إسرائيل نظاماً ضريبياً واضحاً ولكنه معقد للعملات الرقمية. وهذا يدل على أن المستثمرين والشركات على حد سواء بحاجة إلى مزيد من المعلومات حول آثار البيئة التنظيمية على الضرائب. 

لقد بذلت هيئة تكنولوجيا المعلومات جهودًا كبيرة لوضع إرشادات تصنف العملات المشفرة كأصل، وهو ما قد يؤدي إلى وقوع العديد من المعاملات تحت مظلة ضريبة مكاسب رأس المال، وفي ظل ظروف معينة، ضريبة الدخل أيضًا.

تعتبر هيئة ضريبة الدخل معاملات العملات المشفرة المذكورة بمثابة أصول رأسمالية بموجب تعميمها الضريبي رقم 05/2018 ؛ لذا، ينبغي اعتبار الأرباح الناتجة عن بيع أي شكل من أشكال العملات الرقمية، بما في ذلك البيتكوين، أصولاً رأسمالية. ويهدف مشروع القانون المقدم في نوفمبر 2024 إلى تقنين تعريف " الأصول الرقمية " هذا بشكل رسمي ضمن قانون ضريبة الدخل.

يشير مصطلح "رأس المال بطبيعته" إلى أن كل عملية تصرف في العملات المشفرة - كالبيع والتبادل - يجب أن تكون خاضعة للضريبة، حيث تُقاس الأرباح لأغراض ضريبة أرباح رأس المال. هذا يعني أنه يتعين على الأفراد حساب الدخل ودفعه مقابل الأرباح في كل مرة يبيعون فيها أصولهم الرقمية أو يتاجرون بها.

بالنسبة للشركات، يُعدّ الإطار الضريبي أكثر تعقيدًا. تُصنّف العديد من معاملات الأعمال المتعلقة بالعملات المشفرة كدخل عادي من الشركة، ما يجعلها خاضعة لمعدل ضريبة دخل بدلًا من معدلات أرباح رأس المال المنخفضة. 

هذا مهمٌّ بشكل خاص للكيانات التي تُمارس نشاطًا تجاريًا، أو تعدينًا للعملات المشفرة، أو تُقدّم خدماتٍ لها. هذا يعني أن على المؤسسات التي تتعامل مع العملات المشفرة الالتزام بواجباتٍ إداريةٍ وتقاريريةٍ مُتزايدةٍ فيما يتعلق بالضرائب، وهو أمرٌ مُعقّدٌ بحدّ ذاته ويتطلب تخطيطًا ماليًا مُفصّلًا للغاية.

في هذا الصدد، حددت هيئة الضرائب الدولية ما يميز العملات المشفرة وما قد يُصعّب على دافعي الضرائب الامتثال للوائح. ولتحقيق هذه الغاية، أصدرت الهيئة " إجراء الإفصاح الطوعي " في 25 أغسطس 2025، والذي سيظل ساري المفعول حتى 31 أغسطس 2026.

يوفر هذا الإجراء مسار امتثال يُمكن لمستثمري العملات الرقمية والشركات اتباعه لدفع الضرائب على الأرباح المُحققة من العملات الافتراضية، حتى مع تردد البنوك في استلام هذه الأموال. وبموجب هذه المبادرة، يجب على دافعي الضرائب الالتزام بمجموعة من الشروط لضمان قبول دفع الضرائب. وتشمل هذه الشروط:

1. الإفصاح غير المجهول:يجب على دافع الضرائب تقديم دليل كافٍ على أن بنكه التجاري رفض قبول المدفوعات الضريبية من الأموال المستمدة من المعاملات المتعلقة بالعملات المشفرة. 
   بخلاف البرامج السابقة، يجب الكشف عن هوية مقدم الطلب لهيئة الهجرة والتجنيس منذ البداية.
2. إفصاح كامل وصادق:يتعين على دافعي الضرائب الإبلاغ عن كامل أنشطتهم المتعلقة بالعملات الافتراضية، ووصف دخلهم الخاضع للضريبة من هذه الأنشطة، والإشارة إلى مبلغ الضرائب المستحقة. 
   يجب أن يكون الإفصاح صادقاً وكاملاً، ولا يجوز أن يكون مقدم الطلب خاضعاً لتحقيق قائم.
3. إعداد التقارير عن الأصول الرقمية:سيتم تغطية الضريبة بالشيكل الإسرائيلي، والذي يمكن تحويله من الحسابات المصرفية الأجنبية الموجودة في بورصات العملات المشفرة، أو بيوت الاستثمار، أو أنواع أخرى من مقدمي الخدمات المالية. 
   يجب على المتقدمين الكشف عن عناوين المحافظ العامة والإبلاغ عن أرصدة الأصول.
4. الحصانة الجنائية: من المفترض أن يقوم دافع الضرائب بالإقرار من خلال تأكيد مصدر الأموال المستخدمة للاستثمار في العملة المشفرة، مما يثبت أن هذه الأموال كانت من مصادر مشروعة. 
   في حال الموافقة، يمنح هذا الإجراء الحصانة من الإجراءات الجنائية المتعلقة بمجموعة من الجرائم الضريبية، بما في ذلك جرائم غسل الأموال ذات الصلة.

علاوة على ذلك، تهدف مسودة اللوائح المقترحة في أوائل عام 2025 إلى وضع ضريبة اقتطاع رسمية على معاملات الأصول الرقمية (على سبيل المثال، 25٪ للأفراد)، ومن المقرر أن تدخل حيز التنفيذ اعتبارًا من 1 يوليو 2025. بالنسبة للشركات، فإن التداول المتكرر أو عمليات التعدين أو قبول العملات المشفرة كشكل منتظم للدفع غالبًا ما يعني أن الإيرادات تعتبر دخلاً تجاريًا، مما يجعلها خاضعة لمعدلات ضريبة الدخل القياسية.

بالنظر إلى الطبيعة المعقدة لضرائب إسرائيل على العملات المشفرة، يُنصح بشدة بالاستعانة بخبراء التخطيط الضريبي لأي مستثمر تجاري.

العوامل المحفزة لاعتماد العملات المشفرة في إسرائيل

المصدر: بيكساباي

وفيما يلي العوامل الخمسة الرئيسية التي حفزت التبني المتزايد للعملات المشفرة في إسرائيل:

الثقافة المعتمدة على التكنولوجيا والنظام البيئي المبتكر

بفضل التكنولوجيا المتقدمة وثقافة الابتكار، اكتسبت إسرائيل لقب "دولة الشركات الناشئة". وتفتخر هذه الدولة بقاعدة موارد بشرية عالية الجودة تضم أفرادًا ذوي كفاءات عالية وقطاعات تقنية داعمة. وقد جعلت هذه الميزات من إسرائيل مركزًا رائدًا للابتكار في مجال تقنية البلوك تشين والعملات الرقمية.

فرص الاستثمار والشمول المالي

تُوفر إسرائيل بيئة استثمارية واعدة بفضل تنوع سكانها، بدءًا من المهتمين بالتكنولوجيا وصولًا إلى المستثمرين التقليديين الراغبين في تحقيق نمو مرتفع. ويرحب مجتمع الاستثمار الإسرائيلي بالأصول الرقمية ترحيبًا حارًا، إذ يعتبرها بديلًا مناسبًا للأسواق التقليدية. 

وعي عالٍ وتغطية إعلامية إيجابية

لقد ازداد الوعي العام بالعملات المشفرة في إسرائيل بشكل كبير بفضل التغطية الإعلامية الداعمة والمبادرات التعليمية للجامعات والمنظمات الخاصة. 

وبالمثل، فإن وسائل الإعلام المحلية في إسرائيل مليئة بالتطورات البارزة مثل قيام بنك إسرائيل بتجربة الشيكل الرقمي بشكل فعال، والذي من المحتمل أن يكون عملة رقمية للبنك المركزي الإسرائيلي، وغيرها من التطورات التنظيمية الإيجابية، وقصص نجاح الشركات الناشئة في مجال تقنية البلوك تشين.

الإطار التنظيمي النشط

لقد نجحت إسرائيل في تطوير الكثير في بناء بيئة تنظيمية للعملات الرقمية، مما خفف من بعض الشكوك حول استثمارات العملات المشفرة. 

ومن الأمثلة على ذلك ترخيص شركات العملات المشفرة من قبل هيئة سوق رأس المال، وبيان مصلحة الضرائب الإسرائيلية بشأن القواعد الضريبية للأصول الرقمية، واللوائح الجديدة لمكافحة غسل الأموال ومعرفة العميل، وقرار هيئة الأوراق المالية الإسرائيلية لعام 2024 بالسماح لأعضاء بورصة الأوراق المالية المنظمة بتقديم تداول العملات المشفرة.

التحديات التي تواجه تبني العملات المشفرة في إسرائيل

المصدر: بيكساباي

مع استمرار نمو إسرائيل في تقديم آفاق واعدة للغاية للعملات المشفرة، إليكم خمسة تحديات كبيرة تواجه تبني العملات المشفرة في إسرائيل:

السياسات المصرفية التقييدية

يُعدّ الموقف الحذر الذي تتخذه البنوك الإسرائيلية تجاه الأموال المرتبطة بالعملات المشفرة أحد أبرز التحديات التي تواجه تبنيها في إسرائيل. فكثيراً ما تتردد البنوك في قبول الودائع الناتجة عن معاملات العملات المشفرة بسبب مخاوف تتعلق بمكافحة غسل الأموال والامتثال للوائح التنظيمية.

المشهد التنظيمي المعقد والمتطور

في حين اتخذت إسرائيل خطوات نحو إرساء إطار تنظيمي، لا يزال مشهد العملات المشفرة معقدًا ومجزأً بعض الشيء. كما أن لديها إطارًا تنظيميًا قد يكون من الصعب التعامل معه، وخاصةً للشركات الناشئة والمستثمرين الجدد. تُولّد هذه البيئة القانونية المتطورة حالة من عدم اليقين لدى الشركات التي تسعى لضمان الامتثال، مما يُثني بعض الشركات عن دخول السوق الإسرائيلية أو التوسع فيها.

أعباء الامتثال الضريبي

رغم وضوح موقف هيئة الضرائب الإسرائيلية (ITA) بشأن ضرائب العملات المشفرة، إلا أنه يفرض أعباء امتثال كبيرة. تُصنف العملات المشفرة كأصول، ما يعني أن كل عملية بيع أو تداول تُفعّل إجراءً خاضعًا للضريبة يخضع لضريبة أرباح رأس المال. هذه المتطلبات الضريبية معقدة وتتطلب حفظ سجلات دقيقة للمتداولين النشطين أو شركات العملات المشفرة.

الوصول المحدود إلى الخدمات المالية التقليدية

يواجه مستخدمو العملات المشفرة في إسرائيل صعوبة في الوصول إلى الخدمات المالية الأساسية، كالقروض والائتمان والرهون العقارية، نظرًا لتردد البنوك في قبول حيازات العملات المشفرة كضمانات. ورغم القيمة السوقية لأصولهم المشفرة، غالبًا ما يجد المستثمرون أن البنوك تعتبر هذه الأصول شديدة الخطورة بحيث لا يمكن قبولها في النظام المالي التقليدي.

الفوائد المحتملة لتبني العملات المشفرة

المصدر: بيكساباي

وفيما يلي خمس فوائد محتملة لتبني العملات المشفرة في إسرائيل:

زيادة الشمول المالي

تتمتع العملات المشفرة بإمكانية تعزيز الشمول المالي من خلال توفير الخدمات المالية للفئات التي قد لا تحصل على الخدمات الكافية من البنوك التقليدية. في إسرائيل، حيث يتوخى القطاع المصرفي الحذر في منح القروض وفتح الحسابات لبعض الفئات، تُقدم العملات المشفرة وسيلة بديلة للأفراد لإجراء المدفوعات وحتى الوصول إلى فرص الاستثمار.

تعزيز الابتكار الاقتصادي والنمو

تشتهر إسرائيل بقطاعها التقني المزدهر، ويمكن أن يُسهم تبني العملات المشفرة في تعزيز الابتكار والنمو الاقتصادي. ومن خلال تبني تقنيات البلوك تشين والعملات المشفرة، تستطيع إسرائيل دعم موجة من الشركات الناشئة والمنظمات غير الربحية (مثل "كريبتو إيد إسرائيل") وجذب الاستثمارات الأجنبية إلى الاقتصاد الرقمي. 

مزيد من الشفافية والأمان في المعاملات

تُقدم تقنية بلوكتشين، التي تُشكل أساس العملات المشفرة، مزايا جوهرية من حيث الشفافية والأمان. فالمعاملات المسجلة على بلوكتشين قابلة للعرض العام، وغير قابلة للتغيير، وقابلة للتدقيق، مما يُقلل من احتمالية الاحتيال والأخطاء. بالنسبة لإسرائيل، يُمكن أن يُعزز اعتماد العملات المشفرة شفافية مختلف القطاعات، من المالية والحكومة إلى تجارة التجزئة والخدمات اللوجستية. 

خفض التكاليف وتحسين الكفاءة في المدفوعات

تُسهّل العملات الرقمية عمليات الدفع وتُخفّض تكاليف المعاملات بشكل ملحوظ، لا سيما المعاملات عبر الحدود . غالبًا ما تفرض أنظمة الدفع التقليدية والشبكات المصرفية رسومًا باهظة وتُسبّب تأخيرات، خاصةً في التحويلات الدولية. بفضل العملات الرقمية، يُمكن للأفراد والشركات في إسرائيل إجراء مدفوعات فورية ومنخفضة التكلفة بغض النظر عن موقعهم.

خاتمة

تقف إسرائيل عند لحظة محورية في رحلتها نحو تبني العملات المشفرة، وهي رحلة تحمل في طياتها الوعد والتعقيد. لقد أرست ثقافة التكنولوجيا النابضة بالحياة في البلاد، إلى جانب الطلب المتزايد على الابتكار المالي، أساسًا متينًا لازدهار تقنية البلوك تشين والأصول الرقمية. 

مع ذلك، لا تزال هناك تحديات، وسيتطلب تجاوز هذه العقبات نهجًا تعاونيًا. بالنسبة للمستثمرين والشركات والمبتكرين، يُمثل مستقبل العملات الرقمية في إسرائيل فرصةً واعدةً قد تُعيد تشكيل المشهد المالي بطرقٍ ما زلنا في بداية تصورها.