Bitcoin versus goud: welke is de beste bescherming tegen inflatie?

Kan Bitcoin de eeuwenoude heerschappij van goud als beste bescherming tegen inflatie omverwerpen? 

Deze vraag heeft de nieuwsgierigheid gewekt van veel particulieren, financiële adviseurs en investeerders.

Lees ook: Hoe krijg je een Bitcoin-walletadres?

Goud is al eeuwenlang een ongeëvenaard bezit dat valuta en investeringen beschermt tegen inflatie. 

De waarde ervan heeft economische stormen en marktturbulentie overleefd. Toch zijn er veranderingen gaande nu Bitcoin, een innovatieve gedecentraliseerde digitale valuta, de traditionele financiële markt zoals we die kennen, op zijn kop zet.

Terwijl de inflatie wereldwijd blijft stijgen en beleggers op zoek gaan naar veilige havens, is het toneel klaargezet voor de confrontatie tussen deze twee activa. 

Kunnen de unieke kwaliteiten van Bitcoin de traditionele acceptatie van fysiek goud overtreffen? Zal goud het onderspit delven ten gunste van Bitcoin als een betere bescherming tegen inflatie, of zal de eeuwenoude heerschappij van Bitcoin ongebroken blijven?

Blijf lezen om meer te weten te komen!

Sleutel afhaalmaaltijden 

• Inflatie is de gestage stijging van het algemene prijsniveau van goederen en diensten in een economie, over een bepaalde tijd. 

• Goud wordt al eeuwenlang beschouwd als een betrouwbare waardeopslag en een effectieve bescherming tegen inflatie.

• Vanwege het beperkte aanbod, het gedecentraliseerde karakter en de groeiende acceptatie wordt Bitcoin gezien als een veilige haven voor vandaag de dag. 

• Goud is aantrekkelijk voor beleggers met een lagere risicobereidheid, terwijl Bitcoin een echte aanrader is voor beleggers met een hogere risicobereidheid. 

Inflatie

Mike Maloney zei ooit: "Inflatie is de verborgen belasting die de koopkracht van een munt vernietigt." Dit is vandaag de dag zeker waar.

Inflatie is de geleidelijke stijging van het algemene prijsniveau van goederen en diensten in een economie, in de loop van de tijd. 

Het meet ook hoe snel de prijzen stijgen gedurende een bepaalde periode.

Hier is een voorbeeld om dit beter te beschrijven: Stel je voor dat je vorig jaar $ 200 had en daarmee 20 van je favoriete ijsjes kon kopen, maar dit jaar zijn die ijsjes met 20% duurder geworden. Nu kun je met je $ 200 er maar 16 kopen. 

Lees ook: Crypto Burning: Kunstmatige schaarste gebruiken om de vraag te stimuleren

Dat is precies wat inflatie doet: het vermindert je koopkracht.

Inflatie kan door een groot aantal factoren worden veroorzaakt, waaronder:

• Onevenwicht tussen vraag en aanbod: Bedrijven verhogen hun prijzen wanneer de vraag naar goederen en diensten groter is dan het aanbod.

• Monetair beleid kunnen variëren van het feit dat de centrale bank van een land meer geld drukt tot het verhogen van de rentetarieven.

• Economische groei: Dit is wanneer de economie snel groeit. Er is dan een hogere vraag naar goederen, wat prijsstijgingen beïnvloedt.

• Verstoringen in de toeleveringsketen: Tekorten of verstoringen in de toeleveringsketens zorgen er hierbij voor dat de prijzen stijgen.

• Externe factoren: Oorlogen of natuurrampen kunnen de prijzen beïnvloeden en inflatie veroorzaken.

Enkele opvallende inflatiegebeurtenissen in de geschiedenis zijn:

• De stagflatie van de jaren zeventig: Dit vond plaats onder de presidentiële leiding van Richard Nixon (1969-1974), Gerald Ford (1974-1977) en Jimmy Carter (1977-1981).

In die periode steeg de inflatie tot ruim 15%, terwijl de economische groei stagneerde en er sprake was van hoge werkloosheid.

• De hyperinflatie van Zimbabwe: Dit gebeurde tussen 2000 en 2008. De prijzen verdubbelden elke dag, waardoor de Zimbabwaanse munteenheid 100% waardeloos werd.

• De Duitse hyperinflatie na de Eerste Wereldoorlog duurde van 1921 tot 1923. De prijzen stegen zo sterk dat mensen kruiwagens vol geld gebruikten om basisproducten zoals zakdoekjes en voedsel te kopen. 

Prijzen werden vaak in buitenlandse valuta genoteerd om de prijs van een product op peil te houden.

Tegenwoordig heeft inflatie een aanzienlijke impact op investeringen wereldwijd. Hier zijn enkele van de effecten:

1. Verminderde koopkracht 

Door inflatie daalt de waarde van geld langzaam, waardoor de koopkracht van beleggingen met vaste rendementen, zoals obligaties en spaarrekeningen, afneemt.

2. Volatiliteit van de aandelenmarkt

Inflatie leidt tot schommelingen op de aandelenmarkt, omdat stijgende kosten en rentetarieven de winsten en waarderingen van bedrijven beïnvloeden.

3. Grondstoffenprijzen

Door inflatie stijgen de grondstoffenprijzen, wat gunstig is voor investeerders in goud, olie en vastgoed.

4. Rentewijzigingen

Centrale banken hebben de rentetarieven verhoogd om inflatie tegen te gaan. Dit heeft invloed op de leenkosten en de prijzen van activa.

5. Valutadevaluatie 

Hoge inflatie heeft geleid tot devaluatie van de munteenheid, wat gevolgen heeft voor internationale investeringen. Bedrijven met een sterke prijszettingsmacht berekenen de kosten door aan consumenten om te profiteren van inflatie.

Goud als bescherming tegen inflatie

Goud wordt al eeuwenlang beschouwd als een betrouwbare waardeopslag en een effectieve bescherming tegen inflatie. De prijs van goud heeft de neiging te stijgen tijdens hoge inflatie, waardoor de koopkracht behouden blijft.

Hieronder staan ​​enkele periodes van hoge inflatie en de prestaties van goud.

• Stagflatie in de jaren zeventig: De goudprijs steeg van $35/oz in 1970 naar $850/oz in 1980, terwijl de inflatie in 1980 een piek bereikte van 14.8%.

• 2002-2011: Goud steeg van $250/oz naar $1,900/oz toen de bezorgdheid over inflatie toenam tijdens de wereldwijde financiële crisis.
• COVID-2020-pandemie 19: Goud bereikte de $ 2,000/ounce als gevolg van inflatiezorgen, monetair beleid en de vraag naar veilige havens.

• 2024: Goud steeg naar $2,500/Oz voor de eerste keer.

Ongeacht de seizoenen kan dit bezit zijn koopkracht behouden. Dit komt door:

• Beperkt aanbod: De goudvoorraad groeit langzaam, waardoor het risico op inflatie afneemt.
• Waardevoorraad: Het is een tastbaar bezit dat zijn waarde in de loop van de tijd behoudt.
• diversificatie: De prestaties ervan zijn vaak niet gecorreleerd met andere activa, waardoor 
• portefeuillerisico.

Deze activa kennen echter een aantal beperkingen als bescherming tegen inflatie, waardoor het voor beleggers een riskante optie is. 

Deze beperkingen omvatten:

• volatiliteit: De prijs ervan kan snel fluctueren, waardoor de effectiviteit als kortetermijndekking afneemt.
• Geen dividenden: Het genereert geen inkomsten, in tegenstelling tot andere activa.
• Opslag en beveiliging: Fysiek goud vereist veilige opslag, wat kosten met zich meebrengt.
• Risico's van vervalsing: Gouden munten of staven kunnen worden vervalst.
• Liquiditeitsrisico's: De liquiditeit ervan kan in specifieke markten of situaties beperkt zijn.
• Acties van de centrale bank: Banken beïnvloeden de prijzen vaak door grote hoeveelheden te verkopen of in te kopen.

Bitcoin als inflatiehedge

Doordat inflatie de koopkracht van traditionele valuta zoals de dollar voortdurend doet afnemen, stappen risicobewuste beleggers snel over op alternatieve activa zoals Bitcoin om hun vermogen te beschermen. 

Bitcoin is tegenwoordig een aantrekkelijke belegging om je tegen inflatie te beschermen. Dit komt door het beperkte aanbod, het gedecentraliseerde karakter en de groeiende acceptatie. Veel investeerders beschouwen deze digitale valuta als een moderne veilige haven.

Hieronder staan ​​enkele unieke voordelen die dit activum onderscheiden van andere beleggingsactiva.

• De voorraad is beperkt tot in totaal 21 miljoen Bitcoins, waardoor het risico op inflatie wordt verkleind.

• Het is een gedecentraliseerd bezit zonder centrale autoriteit die de voorraad of waarde ervan kan manipuleren.

• Bitcoin is gebouwd op de blockchain, waardoor transacties beveiligd zijn tegen fraude.

• Het is gemakkelijk overdraagbaar en op te slaan.

• Bitcoin kan worden verdeeld in kleinere eenheden, genaamd satoshi's.

Een korte historische voorstelling

• 2009

Bitcoin werd gelanceerd door Satoshi Nakamoto. De prijs werd vastgesteld op $0.0009.

• 2010-2013

De prijs van Bitcoin steeg van $1 naar $1,000 tijdens een periode van gematigde inflatie, waarna de prijs weer daalde.

• 2016-2017

De prijs van Bitcoin steeg van $600 naar $20,000 te midden van wereldwijde economische onzekerheid.

• 2020

Tijdens de COVID-19-pandemie, die gekenmerkt werd door zorgen over hoge inflatie, steeg de prijs van Bitcoin van $7,000 naar $64,000.

• Maart 2024

Bitcoin bereikte een recordhoogte van $76,000 toen Bitcoin ETF's werden goedgekeurd.

Vergelijking: Bitcoin vs Goud

De onderstaande tabel geeft een overzicht van de unieke kenmerken van goud en Bitcoin, waarbij hun verschillen en overeenkomsten worden benadrukt. 

Kenmerken	Bitcoin	Gold
Market Size	$ 1.16 biljoen (huidige marktkapitalisatie)	$ 17 biljoen (geschatte totale waarde van al het ooit gedolven goud)
Liquiditeit	Hoge liquiditeit in digitale markten, neemt toe in institutionele markten.	Hoge liquiditeit op fysieke markten, lagere op papieren markten.
Volatiliteit	Zeer volatiel, jaarlijkse volatiliteit van 50-100%.	Relatief stabiel, jaarlijkse volatiliteit van 1-5%.
Gebruikers verhalen	Digitale betalingen, slimme contracten, gedecentraliseerde financiering (DeFi).	Sieraden, munten, staven, industriële toepassingen, betalingen, investeringen.
Winkel van waarde	Opkomende waardeopslag, bescherming tegen inflatie, devaluatie van de munt en systeemrisico's.	Traditionele waardeopslag, bescherming tegen inflatie en devaluatie van de munteenheid.
Duurzaam	Digitaal, niet fysiek, maar zeer veilig dankzij cryptografie.	Zeer duurzaam en bestand tegen corrosie en verval.
Draagbaar	Lichtgewicht, eenvoudig te vervoeren en lage opslagkosten.	Zwaar, moeilijk te transporteren, hoge opslagkosten.
Supply	Beperkte voorraad, 21 miljoen totaal, 6.25 BTC gemined per blok (elke 10 minuten).	Over ons 2500 – 3000 ton van goud worden jaarlijks gedolven
Vraag	Groeiende vraag naar digitale betalingen, DeFi en institutionele investeringen.	Er is veel vraag naar sieraden, munten en baren.
Correlatie	Lage correlatie met andere activa, opkomende veilige haven.	Lage correlatie met andere activa, traditioneel veilige haven.
Tegenpartijrisico	Laag tegenpartijrisico, gedecentraliseerd, cryptografisch eigendom.	Laag tegenpartijrisico, fysiek eigendom.
Regelgevende omgeving	Het veranderende regelgevingskader en de verschillende wereldwijde benaderingen.	Goed ingeburgerd regelgevingskader.
Veiligheids kenmerken	Cryptografische veiligheidsmaatregelen (public-key cryptografie, blockchain).	Fysieke beveiligingsmaatregelen (kluizen, safes).
Milieu-effecten	Toenemende bezorgdheid over het milieu (energieverbruik, elektronisch afval).	Alarmerende gevolgen voor het milieu (mijnbouw, verwerking).
Sterke punten	Opkomende waardeopslag, zeer draagbaar, lage opslagkosten, groeiende vraag.	Traditionele waardeopslag, lage volatiliteit, goed ingeburgerd regelgevingskader.
Zwakke punten	Zeer onstabiel, onzekerheid over regelgeving, zorgen over het milieu.	Zwaar, moeilijk te transporteren, hoge opslagkosten.

Uit de bovenstaande tabel blijkt dat goud een traditionele waardeopslag is met een grotere marktkapitalisatie en een lagere volatiliteit dan Bitcoin. Deze activa wordt sterk aanbevolen voor beleggers met een lagere risicobereidheid als bescherming tegen inflatie. 

Bitcoin daarentegen is een opkomende waardeopslag met een hoge mate van draagbaarheid en een groeiende vraag. Deze activa biedt een bescherming tegen inflatie en wordt sterk aanbevolen voor beleggers met een hogere risicobereidheid. 

Wanneer u echter in een van deze activa belegt, moet u uw portefeuille diversifiëren, aangezien deze activa slechts 10% van uw beleggingsportefeuille uitmaken. Dit helpt het risico te verminderen, vooral wanneer de markt zeer volatiel is.

• Verhoogde adoptie 

Als opkomende waardeopslag zal Bitcoin naar verwachting uitgroeien tot een institutionele belegging, gezien de verbeterde infrastructuur en de toenemende acceptatie door het grote publiek.

• Regelgevende duidelijkheid

De regelgeving voor Bitcoin evolueert, wat leidt tot meer legitimiteit en stabiliteit.

Toekomstige trends van Bitcoin en goud

Bitcoin

• Technologische vooruitgang

De schaalbaarheid, veiligheid en bruikbaarheid worden verbeterd, waardoor de aantrekkelijkheid ervan wordt vergroot.

• Bewaren van waarde 

Bitcoin zou zijn positie als digitale waardeopslag kunnen verstevigen en de concurrentie met goud aangaan.

• Prijsvolatiliteit

De prijs van Bitcoin kan blijven schommelen, maar de volatiliteit zal mogelijk afnemen.

Gold

• Traditionele waardeopslag

Er wordt verwacht dat goud nog vele jaren een traditionele waardeopslag en veilige haven zal blijven.

• De toenemende reserves van de centrale banken

Centrale banken kunnen doorgaan met het aanleggen van goudreserves en daarmee de vraag ernaar stimuleren.

• Sieraden en industriële vraag

De vraag naar sieraden en industriële toepassingen zal waarschijnlijk stabiel blijven.

• Prijsstabiliteit

De prijs kan relatief stabiel blijven, met potentieel voor matige groei.

• Concurrentie van cryptovaluta 

Goud zal meer concurrentie ondervinden van cryptovaluta zoals Bitcoin als alternatieve vorm van waardeopslag.

Conclusie 

Omdat de wereldeconomie onvoorspelbaar blijft, is er dringend behoefte aan een betrouwbare bescherming tegen inflatie.

De toekomst van de meeste valuta's en economieën is onzeker, maar één ding is zeker: Bitcoin en goud zullen voorop lopen in de strijd tegen inflatie. 

Lees ook: Adventure Gold-prijs: Hoe maximaliseer je je cryptorendement?

Hoewel beide activa hun sterke en zwakke punten hebben, hangt de uiteindelijke keuze voor een afdekking tegen inflatie af van uw individuele beleggingsdoelen en risicobereidheid. 

Blijf op de hoogte en begin vandaag nog met het opbouwen van uw inflatiebestendige portefeuille!

Veelgestelde vragen