Verb Technology Company, Inc. (Nasdaq: VERB) heeft maandag de prijs vastgesteld voor een verhoogde en overtekende private plaatsing ter waarde van circa $558 miljoen. De transactie is tevens bedoeld om een strategische verschuiving te ondersteunen van het in Las Vegas gevestigde bedrijf, dat van plan is om verder te gaan onder de naam TON Strategy Co. (TSC) en Toncoin ($TON) als belangrijkste reserveactiva aan te houden.
De PIPE-deal (Private Investment in Public Equity), die naar verwachting rond 7 augustus wordt afgerond, afhankelijk van de gebruikelijke voorwaarden, omvat de verkoop van ongeveer 58.7 miljoen gewone aandelen en vooraf gefinancierde warrants voor $ 9.51 per aandeel - wat overeenkomt met de slotkoers van het aandeel van $ 9.51 op 1 augustus. Het grootste deel van de netto-opbrengst is bedoeld voor de overname van $TON, de native cryptocurrency van de blockchain van The Open Network.
Een belangrijke Toncoin-houder worden
Met deze stap wil Verb een van de grootste Toncoin- houders ter wereld worden en cashflow genereren door het verdienen van stakingbeloningen. De bestaande activiteiten van het bedrijf zullen worden voortgezet en uitgebreid parallel aan de nieuwe strategie voor het beheer van de schatkist.
De nieuwe voorzitter, Manuel Stotz, beschreef de aanpak als "bijzonder geschikt voor langetermijnbeleggingen" van Toncoin, verwijzend naar de potentie om in waarde te stijgen en stakingrendement te genereren. Stotz voegde eraan toe dat het permanente kapitaalmodel TSC zou kunnen helpen om op lange termijn een duurzame blootstelling aan Toncoin te behouden.
De verschuiving van het bedrijf komt te midden van een bredere dynamiek rond de TON-blockchain. Eerder dit jaar kondigden Telegram en de TON Foundation aan dat TON de exclusieve blockchain voor het ecosysteem van Telegram zou worden, met functies zoals beloningen voor makers, in-app betalingen en tokenized assets.
Ondertussen lanceerde Telegram in het tweede kwartaal TON Wallet – een ingebouwde, zelfbeherende wallet – voor ongeveer 87 miljoen Amerikaanse gebruikers. Telegram zelf meldt wereldwijd meer dan een miljard maandelijkse actieve gebruikers.
Leiderschapsveranderingen en vooruitzichten
De geplande rebranding naar TON Strategy Co. weerspiegelt Verb's intentie om zijn bedrijfsidentiteit af te stemmen op zijn op Toncoin gerichte strategie voor schatkistreserves. Het initiatief wordt ondersteund door Kingsway Capital en zal een nieuwe leiding opleveren, waaronder Peter Smith, CEO en medeoprichter van Blockchain.com, als aankomend speciaal adviseur.
Smith noemde het TON-ecosysteem "een belangrijke stap in de wereldwijde adoptie van crypto" en benadrukte de gecombineerde blockchain- en institutionele beleggingservaring van het nieuwe team. De huidige CEO van Verb, Rory J. Cutaia, toonde zich optimistisch over het potentieel van de deal voor waardecreatie voor aandeelhouders en zei dat hij uitkeek naar de samenwerking met Stotz en Kingsway Capital.
De transactie markeert een belangrijke verandering voor Verb Technology, dat beursgenoteerd is op de Nasdaq. Het bedrijf wil zijn softwareactiviteiten samenvoegen met een strategie voor cryptovaluta-treasury die is geworteld in het snelgroeiende TON-blockchainnetwerk.
