Guida internazionale alla tassazione delle criptovalute: come ogni Paese principale tassa le tue criptovalute

Se possiedi criptovalute e operi a livello internazionale, sai già che la tassazione delle criptovalute non è semplice. Ma ciò che molti non sanno è quanto le regole differiscano drasticamente a seconda del luogo di residenza, del luogo in cui sono state guadagnate e dell'uso che se ne è fatto.

In Germania, un trader può detenere Bitcoin per oltre un anno senza pagare tasse sui guadagni. La stessa operazione, se effettuata da qualcuno negli Stati Uniti, è soggetta all'imposta sulle plusvalenze. In Portogallo, lo stesso profitto è stato esente da tasse per anni, grazie a uno dei regimi fiscali più permissivi al mondo, fino al cambiamento delle norme nel 2023. In India, si paga un'imposta fissa del 30%, indipendentemente dalla durata della detenzione.

Il punto non è che un paese sia migliore di un altro. Il punto è che il luogo in cui ci si trova è di fondamentale importanza e la maggior parte delle persone che si occupano di tassazione internazionale delle criptovalute lo fa con informazioni incomplete.

Di seguito viene illustrato l'argomento trattato in questo articolo:

• Come i paesi classificano criptovaluta a fini fiscali e perché è importante
• Norme fiscali sulle criptovalute paese per paese negli Stati Uniti, nel Regno Unito, nell'UE, nell'area Asia-Pacifico, in America Latina e in Medio Oriente
• Come vengono tassate a livello internazionale specifiche attività (trading, staking, mining, DeFi, NFT, airdrop).
• Come gestire le criptovalute guadagnate in un paese mentre si vive in un altro
• Gli errori più comuni in materia di tassazione internazionale delle criptovalute e come evitarli
• Come le autorità fiscali monitorano l'attività legata alle criptovalute nel 2026
• Passaggi pratici per ottenere la conformità

Come i vari Paesi classificano le criptovalute a fini fiscali

Prima di addentrarci nelle normative specifiche di ogni paese, è utile comprendere i quattro principali modi in cui i governi classificano le criptovalute. La classificazione determina praticamente tutto il resto in merito alla tassazione delle vostre criptovalute.

Proprietà o bene patrimoniale

Questa è la classificazione più comune a livello globale. Secondo questo modello, le criptovalute vengono trattate come azioni, immobili o qualsiasi altro bene patrimoniale. 

Quando vendi, scambi o spendi un bene, realizzi una plusvalenza o una minusvalenza in base alla differenza tra quanto hai pagato (il tuo costo di acquisto) e quanto hai ricevuto.

Tra i paesi che utilizzano questo modello figurano gli Stati Uniti, il Canada, l'Australia e la maggior parte dell'Unione Europea. In pratica, ogni operazione di cessione di Bitcoin è soggetta a tassazione. Vendere Bitcoin in cambio di dollari è tassabile. Scambiare Bitcoin con Ethereum è tassabile. Spendere Bitcoin per un caffè è tecnicamente tassabile se il valore dei Bitcoin è superiore al prezzo di acquisto.

Valuta

Un numero limitato di paesi tratta alcune criptovalute come vera e propria valuta. El Salvador, ad esempio, considera il Bitcoin a corso legale, il che modifica significativamente il quadro fiscale. In un modello basato sulla valuta, i guadagni derivanti dal normale utilizzo non sono necessariamente tassabili allo stesso modo delle cessioni di immobili.

La maggior parte dei paesi che hanno adottato questa classificazione per Bitcoin hanno in seguito aggiunto delle sfumature, ma la classificazione di base influenza il modo in cui vengono gestiti gli acquisti quotidiani.

Merce

Alcune giurisdizioni, tra cui alcune parti del quadro normativo statunitense per determinati scopi, trattano le criptovalute come una merce. Ciò incide maggiormente sul trading di futures e derivati ​​rispetto agli acquisti spot, ma è importante per comprendere come vengono regolamentate le piattaforme di scambio e come vengono tassati determinati strumenti.

Reddito

Secondo questa classificazione, il ricevimento di criptovalute viene trattato come reddito ordinario al momento della ricezione, valutato al valore di mercato di quel giorno. Le ricompense per il mining , lo staking, gli airdrop e i pagamenti per i servizi sono generalmente tassati come reddito secondo questo modello, anche nei paesi che altrimenti considerano le criptovalute come proprietà.

L'aliquota dell'imposta sul reddito si applica generalmente al valore al momento della ricezione. Qualsiasi guadagno o perdita successiva derivante dalla vendita viene quindi calcolata a partire da tale valore come nuovo costo di acquisto.

Comprendere quale classificazione si applica a quale attività nella propria giurisdizione è il punto di partenza per una corretta tassazione delle criptovalute.

Norme fiscali sulle criptovalute paese per paese

1. Stati Uniti

L'Internal Revenue Service (IRS) classifica le criptovalute come beni ai sensi della Notice 2014-21, con aggiornamenti nelle successive linee guida fino al 2025. Tale classificazione è rimasta stabile nonostante l'evoluzione dei quadri normativi.

Imposta sui guadagni in conto capitale

Quando vendi, scambi o spendi criptovalute, realizzi una plusvalenza o una minusvalenza. L'entità della plusvalenza dipende da quanto tempo hai detenuto l'asset.

Le plusvalenze a breve termine (su beni detenuti per 12 mesi o meno) sono tassate con le aliquote ordinarie sul reddito, che variano dal 10% al 37% a seconda del reddito imponibile totale. Le plusvalenze a lungo termine (su beni detenuti per più di 12 mesi) sono tassate con aliquote agevolate: 0%, 15% o 20% a seconda della fascia di reddito.

L'aliquota dello 0% sulle plusvalenze a lungo termine si applica ai redditi imponibili fino a 47,025 dollari per i contribuenti single e fino a 94,050 dollari per le coppie sposate che presentano la dichiarazione congiunta. L'aliquota del 20% scatta al di sopra di 518,900 dollari per i contribuenti single.

I contribuenti con redditi elevati devono inoltre pagare un'imposta del 3.8% sul reddito netto da investimenti (NIIT) in aggiunta all'aliquota standard sulle plusvalenze, portando l'aliquota massima effettiva al 23.8% per i guadagni a lungo termine.

Eventi relativi al reddito ordinario

Negli Stati Uniti, diverse attività legate alle criptovalute generano reddito ordinario anziché plusvalenze:

Le ricompense derivanti dal mining sono tassate come reddito ordinario al loro valore di mercato nel giorno in cui vengono ricevute. Se in un anno fiscale estrai Bitcoin per un valore di 50,000 dollari, quei 50,000 dollari costituiscono reddito imponibile. Il tuo costo di acquisizione di quei Bitcoin diventa di 50,000 dollari ai fini del calcolo delle future plusvalenze.

Le ricompense derivanti dallo staking sono tassate come reddito ordinario al momento della riscossione, in conformità con la Risoluzione Fiscale 2023-14 dell'IRS, che ha posto fine a un lungo dibattito. Il caso Jarrett, in cui un contribuente sosteneva che le ricompense da staking non dovessero essere tassate fino alla vendita, non è stato accettato dall'IRS come precedente.

Gli airdrop sono tassati come reddito ordinario nel momento in cui li ricevi e hai il dominio e il controllo sui token.

Anche i token derivanti da hard fork ricevuti sono tassabili come reddito ordinario al loro valore di mercato al momento della ricezione.

I pagamenti ricevuti in criptovalute per beni o servizi sono tassabili come reddito ordinario, e l'importo del reddito viene determinato dal valore di mercato alla data di ricezione.

Requisiti di segnalazione

A partire dal 2026, l'IRS (Internal Revenue Service) richiederà a broker e piattaforme di scambio di presentare il modulo 1099-DA per segnalare le transazioni in criptovalute dei clienti. Ciò aumenterà significativamente la trasparenza per l'IRS ed eliminerà qualsiasi ambiguità sul fatto che l'agenzia sia a conoscenza della vostra attività di trading.

I contribuenti devono dichiarare tutte le transazioni in criptovalute sul Modulo 8949 e sull'Allegato D. La domanda relativa alle criptovalute compare sul Modulo 1040 e deve essere risposta onestamente, indipendentemente dal fatto che si siano ricevuti o meno i moduli di dichiarazione.

La Dichiarazione sui Conti Bancari Esteri (FBAR) potrebbe essere necessaria se detieni criptovalute su exchange esteri e il valore complessivo supera i 10,000 dollari in qualsiasi momento dell'anno, sebbene questo ambito sia ancora oggetto di incertezza legale. Il Modulo 8938 previsto dal FATCA si applica a specifici attivi finanziari esteri al di sopra di determinate soglie.

Regolamento della vendita di prodotti per il lavaggio

A partire dal 2025, la regola della "wash sale" (che impedisce agli investitori di dichiarare una perdita su un titolo se acquistano lo stesso titolo o un titolo sostanzialmente identico entro 30 giorni prima o dopo la vendita) non si applica alle criptovalute.

Questo crea un'opportunità di pianificazione fiscale nota come "tax-loss harvesting", in cui gli investitori vendono posizioni in perdita in criptovalute per realizzare perdite a fini fiscali e riacquistare immediatamente se desiderano mantenere la propria posizione. Il Congresso ha discusso l'estensione delle norme sul wash sale alle criptovalute, ma a novembre 2025 non è stata ancora approvata alcuna legge in merito.

‎

Scambio gentile

Prima del 2018, alcuni contribuenti sostenevano che le transazioni da criptovaluta a criptovaluta potessero beneficiare del trattamento di scambio di beni simili previsto dalla Sezione 1031, che avrebbe consentito di differire l'imposta sulle plusvalenze. Il Tax Cuts and Jobs Act del 2017 ha esplicitamente limitato l'applicazione della Sezione 1031 ai soli beni immobili, eliminando di fatto questa argomentazione per le transazioni in criptovaluta a partire dal 2018.

2. Regno Unito

L'HMRC (His Majesty's Revenue and Customs) classifica le criptovalute come beni patrimoniali. L'approccio del Regno Unito è dettagliato e ben documentato nel Manuale sulle criptovalute dell'HMRC.

Aliquote fiscali sulle plusvalenze

Per l'anno fiscale 2024/25, le plusvalenze superiori alla franchigia annuale sono tassate al 18% per i contribuenti con aliquota base e al 24% per i contribuenti con aliquota più elevata e aggiuntiva, a seguito delle modifiche annunciate nel bilancio di ottobre 2024. La franchigia annuale per le plusvalenze è di 3,000 sterline per il 2024/25, in calo rispetto alle 12,300 sterline del 2022/23, dopo anni di riduzioni.

Il metodo del pooling si applica alla tassazione delle criptovalute nel Regno Unito. Invece di tracciare lotti specifici, l'HMRC (l'agenzia delle entrate britannica) richiede di mantenere un "pool" per ogni criptovaluta che tenga traccia del costo medio di acquisto di tutte le transazioni. Al momento della vendita, il guadagno viene calcolato in base a questo costo medio aggregato.

La regola dello stesso giorno e la regola dei 30 giorni (le cosiddette regole del "bed and breakfasting") impediscono la manipolazione del pool. Se vendi criptovalute e ne acquisti altrettante nello stesso giorno, questi acquisti vengono prima confrontati con le vendite di quel giorno. Anche gli acquisti effettuati entro 30 giorni da una vendita vengono confrontati con quella vendita prima che venga applicato il pool. Queste regole impediscono l'equivalente britannico delle strategie di wash sale.

Eventi relativi all'imposta sul reddito

Il mining, se svolto su scala commerciale, è generalmente considerato un'attività commerciale e tassato come reddito d'impresa. Il mining occasionale può essere considerato un reddito vario. I premi derivanti dallo staking e i guadagni derivanti dalla DeFi sono considerati redditi vari o redditi d'impresa a seconda della natura e della portata dell'attività.

In alcuni casi, le cessioni gratuite di beni o servizi senza vincoli possono essere considerate come plusvalenze anziché come reddito, sebbene le linee guida dell'HMRC (l'agenzia delle entrate britannica) siano piuttosto articolate al riguardo.

Reportistica

Le dichiarazioni dei redditi (Self Assessment) devono includere i guadagni derivanti dalle criptovalute. A partire da gennaio 2026, i fornitori di servizi di criptovalute nel Regno Unito dovranno comunicare i dati dei clienti all'HMRC (l'agenzia delle entrate britannica) nell'ambito dell'implementazione nel Regno Unito del Crypto-Asset Reporting Framework (CARF) dell'OCSE. Questo obbligo di comunicazione è distinto dal Common Reporting Standard (CRS) esistente e si concentra specificamente sulle attività legate alle criptovalute.

3. Germania

La Germania vanta uno dei regimi fiscali più favorevoli per le criptovalute tra le principali economie, a beneficio di chi le detiene a lungo termine.

L'esenzione di un anno

Se detieni criptovalute per più di 12 mesi prima di venderle, i tuoi guadagni sono completamente esenti da tasse, indipendentemente dall'importo. Questo vale per Bitcoin, Ethereum e la maggior parte delle altre criptovalute basate su proof-of-work e proof-of-stake per le normali posizioni di possesso.

Questa regola ha reso la Germania una meta ambita per gli investitori in criptovalute a lungo termine, in grado di pianificare in base alla durata del loro investimento.

Guadagni a breve termine

I guadagni derivanti da criptovalute detenute per meno di 12 mesi sono tassati come reddito ordinario secondo l'aliquota dell'imposta sul reddito delle persone fisiche, che varia dallo 0% al 45% a seconda dello scaglione di reddito. È prevista una franchigia annuale di 1,000 euro per i proventi derivanti da vendite private (ridotta rispetto ai 600 euro degli anni precedenti).

La controversia sullo staking

In Germania, da tempo ci si interrogava se lo staking estendesse il periodo di detenzione da 12 mesi a 10 anni (come avviene per altri asset che generano reddito). Nel maggio 2022, il Ministero federale delle Finanze ha pubblicato un documento che confermava che lo staking non estende il periodo di detenzione dei token sottostanti, risolvendo così tale incertezza a favore degli investitori.

Le ricompense ottenute con lo staking sono tassate come altri redditi al momento della ricezione. Se in seguito vendi tali ricompense dopo averle detenute per 12 mesi, la vendita è esente da imposte.

Complessità DeFi

Le norme tedesche sul periodo di detenzione agevolato si complicano con la DeFi. Quando si fornisce liquidità a un protocollo DeFi e si ricevono in cambio token LP, la questione è se ciò costituisca una cessione che azzera il periodo di detenzione. Lo stesso problema si presenta quando si ritira o si rimuove la liquidità. Le autorità fiscali tedesche hanno generalmente considerato la ricezione di token LP come uno scambio imponibile, il che significa che il periodo di detenzione di un anno potrebbe ripartire nel contesto DeFi.

4. Francia

In Francia, i guadagni derivanti dalle criptovalute sono tassati come profitti non commerciali (Bénéfices Non Commerciaux, o BNC). L'aliquota fissa è del 30%, composta dal 12.8% di imposta sul reddito e dal 17.2% di contributi previdenziali. Questa aliquota fissa si applica a tutti i guadagni, indipendentemente dal periodo di detenzione, a differenza dell'esenzione per le partecipazioni a lungo termine prevista in Germania.

L'aliquota fissa del 30% ha sostituito la precedente aliquota del 62.2% applicata alle criptovalute come plusvalenze speculative, rappresentando un miglioramento significativo al momento della sua entrata in vigore. I trader occasionali pagano l'aliquota fissa del 30%. I trader professionisti potrebbero essere soggetti al regime BIC (profitti industriali e commerciali), che applica le aliquote standard dell'imposta sul reddito d'impresa.

Si applica una soglia di esenzione fiscale annuale: i guadagni inferiori a 305 euro in un anno fiscale sono esenti. La Francia esenta inoltre le transazioni da criptovaluta a criptovaluta dalla tassazione immediata, il che significa che lo scambio di Bitcoin con Ethereum non genera un evento imponibile. Le tasse sono dovute solo al momento della conversione in valuta fiat. Questo è notevolmente più favorevole rispetto al trattamento statunitense per gli scambi da criptovaluta a criptovaluta.

5. Portogallo

Il Portogallo era un tempo il paese con il regime fiscale più favorevole alle criptovalute in Europa, offrendo l'esenzione totale dalle tasse sui guadagni individuali derivanti da criptovalute. Questa situazione è cambiata nel 2023.

Secondo il regime attuale, i guadagni derivanti da criptovalute detenute per meno di 365 giorni sono soggetti a un'imposta sulle plusvalenze del 28%. I guadagni derivanti da attività detenute per più di 365 giorni sono esenti da imposte. Questa struttura rispecchia quella applicata ad altri beni patrimoniali in Portogallo.

Le criptovalute ricevute come reddito (derivante da staking, mining o attività professionale) sono tassate come reddito ordinario con aliquote progressive fino al 48%.

Il Portogallo rimane relativamente favorevole rispetto a molti altri paesi europei, soprattutto per chi detiene criptovalute a lungo termine, e continua ad attrarre investitori in criptovalute attraverso il regime dei non residenti abituali (NHR), sebbene le norme NHR siano state riviste, rendendo il quadro fiscale più complesso rispetto agli anni di massimo splendore del Portogallo come paradiso fiscale per le criptovalute.

6. Paesi Bassi

Nei Paesi Bassi vige un sistema particolare di tassazione del patrimonio, che non si basa direttamente sui guadagni. Con il sistema di tassazione Box 3, si viene tassati sul rendimento presunto del patrimonio, non sui guadagni effettivi.

Per il 2026, il tasso di rendimento presunto su criptovalute e altri investimenti viene applicato al valore di mercato equo delle partecipazioni al 1° gennaio di ogni anno. Il tasso presunto è stato fonte di controversie legali nei Paesi Bassi a seguito di una sentenza della Corte Suprema che ha stabilito che il sistema Box 3 violava il diritto europeo in materia di diritti umani in determinate circostanze. La legislazione è in corso, ma le partecipazioni in criptovalute rimangono soggette a una qualche forma di trattamento Box 3 mentre si discute di riforme.

L'aliquota effettiva per la maggior parte dei contribuenti si aggira intorno all'1.8%-2.2% annuo sul valore totale delle criptovalute detenute, indipendentemente dal fatto che tali asset si siano apprezzati o siano stati venduti.

7. Svizzera

In Svizzera, i guadagni derivanti dalle criptovalute per gli investitori privati ​​sono esenti da imposte. Se sei un privato che opera sul proprio conto, le plusvalenze derivanti dalle criptovalute non sono soggette all'imposta federale sul reddito. Si tratta di un principio consolidato della legislazione fiscale svizzera, applicabile in generale ai titoli e ad altri beni patrimoniali.

Tuttavia, se sei classificato come trader professionista (in base alla frequenza delle transazioni, all'utilizzo del margine o alla dipendenza dai proventi del trading), i guadagni diventano tassabili come reddito da lavoro autonomo.

Le criptovalute percepite come reddito (da mining, staking, lavoro dipendente) sono tassabili. L'imposta patrimoniale sulle criptovalute si applica annualmente a livello cantonale, utilizzando le valutazioni pubblicate dall'Amministrazione federale delle imposte svizzera.

La combinazione tra l'assenza di imposta sulle plusvalenze per gli investitori privati ​​e un contesto normativo stabile ha reso la Svizzera un polo di attrazione per le imprese e gli investitori nel settore delle criptovalute.

8. Canada

L'Agenzia delle Entrate canadese (CRA) considera le criptovalute come una merce. I guadagni sono tassabili come plusvalenze per gli investitori o come reddito d'impresa per chi gestisce un'attività di trading.

Per le plusvalenze, solo il 50% del guadagno è incluso nel reddito imponibile (l'"aliquota di inclusione"), il che di fatto dimezza l'aliquota fiscale rispetto al reddito ordinario. Nel bilancio federale del 2024 era stato proposto di aumentare l'aliquota di inclusione al 66.67% per i guadagni superiori a 250,000 dollari, ma questa modifica ha incontrato incertezza politica e non era stata ancora definitivamente approvata a novembre 2025.

I proventi derivanti dal mining e dallo staking sono generalmente considerati redditi d'impresa e tassati con le aliquote marginali complete. Le transazioni da criptovaluta a criptovaluta sono cessioni tassabili, analogamente a quanto avviene negli Stati Uniti. Il Canada non prevede un'esenzione per il periodo di detenzione come la Germania.

9. Australia

L'Ufficio delle imposte australiano (ATO) considera le criptovalute come un bene soggetto all'imposta sulle plusvalenze (Capital Gains Tax, CGT). I guadagni derivanti dalla cessione sono inclusi nel reddito imponibile e tassati secondo l'aliquota marginale.

Lo sconto del 50% sull'imposta sulle plusvalenze si applica ai beni detenuti per più di 12 mesi. Se hai detenuto Bitcoin per 18 mesi e hai realizzato un guadagno di 50,000 dollari, solo 25,000 dollari verranno aggiunti al tuo reddito imponibile. Con un'aliquota marginale del 45%, l'imposta effettiva su tale guadagno sarebbe del 22.5%, non del 45%.

L'ATO (Australian Taxation Office) è stata particolarmente attiva nel contrasto alla tassazione delle criptovalute. Riceve dati dagli exchange australiani e dal 2019 conduce programmi di confronto dati su larga scala. L'ATO ha dichiarato di poter identificare gli investitori in criptovalute attraverso una combinazione di dati degli exchange, registri delle transazioni bancarie e analisi blockchain.

Il mining è considerato reddito ordinario. Anche le ricompense per lo staking sono generalmente considerate reddito ordinario al momento della ricezione. In circostanze limitate, qualora le criptovalute vengano utilizzate esclusivamente per acquisti personali al di sotto di una soglia minima, possono essere applicate delle agevolazioni fiscali.

Leggi anche: Le migliori piattaforme di trading di criptovalute in Australia

10. Singapore

Singapore non applica un'imposta sulle plusvalenze. I guadagni derivanti dalla cessione di criptovalute detenute come beni patrimoniali non sono tassabili. Questo rende Singapore una delle giurisdizioni più favorevoli in Asia per gli investitori in criptovalute a lungo termine.

Tuttavia, se l'Autorità fiscale di Singapore (IRAS) stabilisce che stai effettuando operazioni di trading di criptovalute a scopo commerciale o nell'ambito di un'attività a scopo di lucro, tali guadagni sono tassabili come reddito ordinario con aliquote progressive fino al 24%.

La distinzione tra investitore e trader è determinata da fattori quali la frequenza delle transazioni, il periodo di detenzione, le ragioni dell'acquisizione e se l'attività è organizzata su base commerciale. L'approccio di Singapore si basa su principi piuttosto che su regole, il che crea una certa incertezza per i trader attivi.

I proventi derivanti dall'attività mineraria e dallo staking sono tassabili quando vengono percepiti nell'ambito di un'attività commerciale.

11. Giappone

Il Giappone ha alcune delle aliquote fiscali sulle criptovalute più alte tra le principali economie. L'Agenzia nazionale delle imposte classifica le criptovalute come reddito vario, tassato con aliquote progressive che vanno dal 15% al ​​55% se sommate alle imposte locali.

Questo trattamento fiscale fa sì che i maggiori percettori di redditi in Giappone paghino più della metà dei loro profitti derivanti dalle criptovalute in tasse, il che ha scatenato un acceso dibattito sulla possibile fuga di talenti e capitali dal Giappone verso giurisdizioni con regimi fiscali più favorevoli.

In Giappone, le transazioni tra criptovalute sono tassabili. Non è previsto alcuno sconto sulle plusvalenze per la detenzione a lungo termine. Le plusvalenze non realizzate non sono tassate, ma ogni cessione comporta il riconoscimento di un reddito.

In Giappone si è discusso di riforme volte a ridurre le aliquote fiscali sulle criptovalute per incentivare lo sviluppo del settore a livello nazionale, ma a novembre 2025 non erano ancora state attuate modifiche sostanziali.

12. India

Con la legge di bilancio del 2022, l'India ha introdotto un'imposta fissa del 30% sui guadagni derivanti dalle criptovalute, in vigore da aprile 2022. L'aliquota si applica indipendentemente dal periodo di detenzione, dal livello di reddito o dal tipo di attività legata alle criptovalute.

Oltre all'imposta del 30%, si applica una ritenuta d'acconto (TDS) dell'1% sulle transazioni in criptovalute che superano determinate soglie. Questo meccanismo di ritenuta d'acconto è stato introdotto per consentire all'autorità fiscale di tracciare le transazioni, non principalmente come misura di riscossione delle entrate, sebbene riduca la liquidità per i trader.

Le perdite derivanti da una criptovaluta non possono essere compensate con i guadagni derivanti da un'altra. Allo stesso modo, le perdite derivanti dalle criptovalute non possono essere compensate con altri tipi di reddito. Questo è un aspetto particolarmente restrittivo del sistema fiscale indiano in materia di criptovalute, rispetto a quello della maggior parte delle altre principali economie.

Le donazioni di criptovalute superiori a determinati valori sono soggette a tassazione in capo al destinatario.

13. Corea del Sud

La Corea del Sud aveva programmato di introdurre una tassa del 20% sui guadagni in criptovalute superiori a 2.5 milioni di won (circa 1,900 dollari) a partire da gennaio 2022. Dopo diversi rinvii, l'entrata in vigore è stata posticipata a gennaio 2025 e poi ulteriormente rinviata a gennaio 2027. Alla fine del 2025, la tassa non era ancora entrata in vigore.

Quando entrerà in vigore, i guadagni superiori alla franchigia annuale saranno tassati al 20% (22% includendo le imposte locali). La Corea del Sud consentirà di riportare le perdite derivanti dalle criptovalute per cinque anni al fine di compensare i guadagni futuri.

14. Emirati Arabi Uniti

Attualmente negli Emirati Arabi Uniti non è prevista alcuna imposta sul reddito personale né alcuna imposta sulle plusvalenze. Questo vale anche per i guadagni derivanti dalle criptovalute. Gli investitori individuali negli Emirati Arabi Uniti non pagano alcuna imposta sui profitti derivanti dalle criptovalute.

Per le imprese, le norme sull'imposta sul reddito societario introdotte nel 2023 si applicano con un'aliquota del 9% agli utili superiori a 375,000 AED (circa 102,000 dollari). Le attività di trading di criptovalute potrebbero essere soggette all'imposta sul reddito societario a seconda della loro struttura e attività.

Gli Emirati Arabi Uniti, e in particolare Dubai, si sono posizionati in modo aggressivo come hub per le criptovalute, grazie anche al quadro normativo in materia di licenze fornito dalla Dubai Virtual Assets Regulatory Authority (VARA). La combinazione di assenza di imposte personali e un attivo supporto normativo ha attratto un notevole volume di attività commerciali nel settore delle criptovalute.

Come vengono tassate a livello internazionale le specifiche attività legate alle criptovalute

1. Trading

Il trading spot (acquisto e vendita di criptovalute) genera plusvalenze o minusvalenze nella maggior parte dei paesi. Le variabili principali sono il periodo di detenzione (che influenza le aliquote negli Stati Uniti, nel Regno Unito, in Australia e in Germania), la tassabilità delle transazioni tra criptovalute (sì nella maggior parte dei paesi, no in Francia) e la possibilità di compensare le minusvalenze con altri redditi o solo con i guadagni derivanti dalle criptovalute (varia notevolmente).

2. Picchettamento

La tassazione sulle ricompense derivanti dallo staking varia più di quasi qualsiasi altra attività legata alle criptovalute.

Negli Stati Uniti, le ricompense derivanti dallo staking sono tassabili al momento della ricezione (IRS Revenue Ruling 2023-14). Nel Regno Unito, le ricompense derivanti dallo staking sono generalmente considerate redditi vari. In Germania, le ricompense derivanti dallo staking sono tassabili al momento della ricezione, ma i token sottostanti messi in staking potrebbero comunque beneficiare dell'esenzione di 12 mesi. In Portogallo, i proventi derivanti dallo staking sono tassati come reddito ordinario. Singapore tassa i redditi derivanti dall'attività di staking, ma potrebbe esentare lo staking personale. L'Australia tassa le ricompense derivanti dallo staking come reddito ordinario al momento della ricezione.

La questione fondamentale che la maggior parte delle autorità fiscali si trova ad affrontare è: quando si considera "ricevuta" una ricompensa di staking? Per le reti proof-of-stake, dove le ricompense si accumulano continuamente ma sono accessibili solo al momento della richiesta, alcune giurisdizioni tassano al momento della richiesta anziché al momento della maturazione.

3. Estrazione

I proventi derivanti dall'attività mineraria sono quasi universalmente considerati reddito ordinario, al valore di mercato delle monete nel giorno del ricevimento. La questione più controversa riguarda la qualificazione dell'attività mineraria come attività commerciale (soggetta quindi all'imposta sul reddito d'impresa) o come hobby (spesso con norme meno favorevoli in materia di deduzione delle perdite). La portata e l'intento dell'attività determinano in genere questa classificazione.

Le spese per le attrezzature minerarie e per l'energia elettrica sono spesso deducibili come spese aziendali quando l'attività mineraria viene svolta come professione. Il trattamento fiscale dei costi dell'energia elettrica è particolarmente importante, dato che l'elettricità rappresenta in genere dal 70 al 90% dei costi operativi delle attività minerarie.

4. DeFi

La finanza decentralizzata (DeFi) solleva alcune delle questioni fiscali internazionali più complesse nel settore delle criptovalute. Il motivo risiede nel fatto che la DeFi implica transazioni innovative che non si adattano perfettamente ai concetti fiscali esistenti di "acquisto", "vendita" o "reddito".

Fornitura di liquidità : quando si depositano token in un pool di liquidità e si ricevono in cambio token LP, la maggior parte delle giurisdizioni considera questa operazione come una cessione imponibile dei token originali, poiché non li si detiene più direttamente. I token LP diventano un nuovo asset con un nuovo costo di acquisizione. La rimozione della liquidità inverte questa situazione, generando un'ulteriore cessione. Di conseguenza, il semplice ingresso e l'uscita da un pool di liquidità possono generare due eventi imponibili, anche se il risultato economico netto è in pareggio.

Ricompense da Yield Farming : i token guadagnati tramite yield farming sono generalmente tassabili come reddito ordinario al momento della ricezione, analogamente alle ricompense da staking. La difficoltà risiede nel fatto che le ricompense da yield farming vengono spesso pagate in token con mercati volatili e talvolta molto liquidi. Valutarli con precisione al momento della ricezione richiede dati di prezzo affidabili, che non sono sempre facili da ottenere per i token più recenti o a bassa liquidità.

Prestiti e prestiti : prestare criptovalute a un protocollo DeFi in cambio di token fruttiferi può comportare una cessione imponibile a seconda che i token originali siano considerati trasferiti o meno. Protocolli come Aave o Compound emettono aToken o cToken in cambio dell'asset depositato. Se la ricezione di questi token costituisca una cessione è una questione aperta nella maggior parte delle giurisdizioni. Prendere in prestito criptovalute generalmente non comporta un evento imponibile, poiché il prestito non è una cessione. Tuttavia, utilizzare fondi presi in prestito per acquistare ulteriori criptovalute crea posizioni finanziate dal debito con le proprie implicazioni fiscali.

Token Wrapped : La conversione di Bitcoin in Wrapped Bitcoin (WBTC) è una cessione tassabile nella maggior parte delle giurisdizioni, poiché si tratta di uno scambio tra due token, anche se il loro valore è stato concepito per essere equivalente. Lo stesso principio si applica ai token di staking liquidi come stETH, ottenuti mettendo in staking Ethereum tramite Lido.

Token di governance : Ricevere token di governance (come UNI, COMP o AAVE) come ricompensa per l'utilizzo di un protocollo può costituire reddito imponibile nella maggior parte delle giurisdizioni. Questi token hanno spesso un valore di mercato significativo al momento della distribuzione.

Al 2025, nessun Paese ha ancora prodotto linee guida fiscali complete per la DeFi. Il lavoro dell'OCSE sul Crypto-Asset Reporting Framework (CARF) include la DeFi nel suo ambito di applicazione e si prevede che le linee guida a livello nazionale si svilupperanno ulteriormente man mano che le autorità fiscali affronteranno la complessità tecnica. La mancanza di linee guida non significa che l'attività non sia tassabile. Significa che le norme esistenti in materia di proprietà, plusvalenze e reddito vengono applicate per analogia, talvolta in modi che creano incertezza.

‎

5. NFT

Nella maggior parte delle giurisdizioni, gli NFT sono considerati beni patrimoniali. L'acquisto e la vendita di NFT generano plusvalenze o minusvalenze. La creazione e la vendita di NFT da parte di un artista o di un'azienda generano reddito ordinario o reddito d'impresa.

L'IRS statunitense ha sollevato la questione se alcuni NFT possano essere considerati "oggetti da collezione", soggetti a un'aliquota sulle plusvalenze del 28% (superiore all'aliquota standard a lungo termine del 15-20%). Sono state proposte delle linee guida in merito, ma non sono ancora state definite.

L'HMRC del Regno Unito considera gli NFT come cripto-attività soggette all'imposta sulle plusvalenze. L'HMRC ha precisato che i creatori di NFT potrebbero avere obblighi di imposta sul reddito o imposta sulle società sui profitti derivanti dalle vendite.

6. lanci

Negli Stati Uniti, gli airdrop sono tassati come reddito ordinario al valore di mercato al momento della ricezione e quando il contribuente ne ha il possesso e il controllo. La difficoltà sta nel fatto che molti token distribuiti tramite airdrop non hanno un valore di mercato consolidato al momento della distribuzione. I contribuenti spesso utilizzano il primo prezzo di scambio come valore di mercato.

Nel Regno Unito, la posizione dell'HMRC (l'agenzia delle entrate britannica) è che gli airdrop ricevuti senza corrispettivo e senza la prestazione di servizi potrebbero non essere soggetti all'imposta sul reddito, ma saranno soggetti all'imposta sulle plusvalenze in caso di cessione. Gli airdrop ricevuti in cambio di un incarico o nell'ambito di un'attività commerciale potrebbero invece costituire reddito.

In Germania, gli airdrop sono considerati redditi a tutti gli effetti, tassabili al momento della ricezione. Trascorso il periodo di detenzione di 12 mesi, qualsiasi ulteriore apprezzamento dei token ricevuti tramite airdrop sarà esente da imposte.

Leggi anche: Airdrop di criptovalute: tutto quello che devi sapere

7. Criptovalute ricevute come pagamento per il lavoro svolto

Se ricevi criptovalute in cambio di lavoro freelance, consulenza o impiego, si tratta di reddito ordinario praticamente in tutte le giurisdizioni. Il valore di mercato della criptovaluta alla data di ricezione determina l'importo del tuo reddito. Il tuo costo di acquisto di tale criptovaluta ai fini del calcolo delle plusvalenze future corrisponde a tale valore di mercato.

Questioni fiscali transfrontaliere relative alle criptovalute

1. Residenza fiscale e luogo in cui si devono pagare le tasse

La residenza fiscale determina quale Paese ha il diritto primario di tassare i tuoi redditi e i tuoi guadagni. La maggior parte dei Paesi utilizza una combinazione di presenza fisica (giorni trascorsi nel Paese), domicilio (il luogo che consideri la tua residenza permanente) e legami (famiglia, proprietà, attività commerciali) per determinare la residenza.

Negli Stati Uniti, la situazione è complicata dalla tassazione basata sulla cittadinanza. I cittadini americani sono tenuti a pagare le tasse statunitensi sui loro redditi e guadagni a livello mondiale, indipendentemente dal luogo di residenza. Questo rende gli Stati Uniti uno dei soli due paesi al mondo (insieme all'Eritrea) che tassano i cittadini non residenti. Un cittadino statunitense che vive in Germania da decenni è comunque tenuto a pagare le tasse statunitensi sui suoi guadagni in criptovalute, fatte salve le disposizioni del credito d'imposta estero e di eventuali trattati fiscali applicabili.

Per i cittadini non statunitensi, il trasferimento in un nuovo Paese comporta in genere un cambio di residenza fiscale. L'anno di partenza e quello di arrivo creano complesse situazioni parziali in cui due Paesi possono rivendicare ciascuno una parte del reddito o dei guadagni per quell'anno.

2. Trattati fiscali

I trattati fiscali tra paesi assegnano i diritti di imposizione per evitare la doppia imposizione. Il Modello di Convenzione Fiscale dell'OCSE è il modello per la maggior parte dei trattati bilaterali. Tuttavia, le criptovalute sono un fenomeno relativamente nuovo e la maggior parte dei trattati esistenti è precedente alla loro comparsa. L'OCSE sta lavorando per chiarire come le disposizioni dei trattati si applichino alle criptovalute, ma l'interpretazione dei trattati in questo ambito rimane incerta in molti casi.

In genere, le plusvalenze derivanti da beni immobili sono tassate nel paese di residenza del venditore, secondo la maggior parte dei trattati, a meno che il bene non sia un immobile o una stabile organizzazione. Poiché la maggior parte dei paesi considera le criptovalute come beni immobili, e le criptovalute non sono immobili, di solito è il paese di residenza a tassare le plusvalenze. Tuttavia, esistono delle eccezioni e i redditi derivanti dall'attività di trading professionale possono essere tassati in modo diverso.

3. Criptovalute guadagnate in un Paese mentre si vive in un altro

Se hai guadagnato ricompense di staking mentre eri residente fiscale nel Paese A e poi ti sei trasferito nel Paese B prima di vendere i token sottostanti, la situazione richiede un'attenta analisi delle normative di entrambi i Paesi e di eventuali trattati fiscali applicabili.

L'evento di riconoscimento del reddito (ricezione delle ricompense di staking) è probabilmente soggetto alle normative del Paese A se risiedevi lì al momento della ricezione. La plusvalenza derivante dalla successiva vendita potrebbe essere tassata dal Paese B se risiedevi lì al momento della cessione, con un costo di acquisto pari al valore di mercato al momento della ricezione (che era già stato tassato come reddito nel Paese A).

Il credito d'imposta estero è il meccanismo utilizzato nella maggior parte dei paesi per ridurre il carico fiscale compensando le imposte già pagate altrove. In genere non è possibile richiedere un credito per le imposte pagate al Paese A a fronte di redditi tassabili solo nel Paese B, pertanto l'attribuzione di ciascun reddito a un Paese è di fondamentale importanza.

4. Segnalazione di conti e attività in criptovalute esteri

La maggior parte dei principali paesi ora richiede la dichiarazione di attività finanziarie estere al di sopra di determinate soglie. Negli Stati Uniti, il modulo 8938 (FATCA) richiede la dichiarazione di specifiche attività finanziarie estere. Il modulo FBAR (FinCEN 114) richiede la dichiarazione di conti bancari e finanziari esteri. La questione se le criptovalute negoziate su piattaforme di scambio estere siano soggette ai requisiti FBAR è stata oggetto di dibattito, con l'IRS che ha indicato l'intenzione di richiedere la dichiarazione FBAR per i conti di criptovalute esteri.

Il Crypto-Asset Reporting Framework (CARF) dell'OCSE, concordato nel 2022 e in fase di attuazione da parte dei paesi partecipanti entro il 2026 e il 2027, richiederà ai fornitori di servizi relativi alle criptovalute di comunicare le informazioni sui clienti alle autorità fiscali, le quali a loro volta condivideranno tali informazioni con altri paesi nell'ambito del Common Reporting Standard. Questo, di fatto, integra le criptovalute nel sistema internazionale di scambio automatico di informazioni, che già disciplina i conti bancari e i conti di investimento.

Come le autorità fiscali monitorano le criptovalute nel 2026

L'idea che le criptovalute siano irrintracciabili dalle autorità fiscali è superata. Ecco come le principali agenzie fiscali stanno individuando le attività legate alle criptovalute non dichiarate.

1. Scambio di dati

Ogni grande piattaforma di scambio centralizzata che opera in giurisdizioni regolamentate è tenuta a raccogliere informazioni sull'identità dei clienti e a comunicare i dati delle transazioni alle autorità fiscali. Negli Stati Uniti, le piattaforme di scambio presentano il modulo 1099-DA. Nel Regno Unito, l'HMRC riceve dati su base volontaria dalle piattaforme di scambio e riceverà report obbligatori ai sensi del CARF a partire dal 2026. L'ATO in Australia riceve dati dalle piattaforme di scambio dal 2019.

2. Analisi blockchain

Aziende come Chainalysis, Elliptic e CipherTrace forniscono strumenti di analisi blockchain alle autorità fiscali negli Stati Uniti, nel Regno Unito, nell'UE e altrove. Questi strumenti possono tracciare le transazioni sui registri pubblici di Bitcoin ed Ethereum, spesso collegando gli indirizzi dei portafogli a identità reali tramite dati di scambio o informazioni disponibili pubblicamente.

‎

3. Dati bancari

I trasferimenti dagli exchange di criptovalute ai conti bancari creano una traccia cartacea inequivocabile. Le autorità fiscali correlano sempre più spesso i depositi bancari con l'attività sugli exchange di criptovalute per individuare i guadagni non dichiarati.

4. Implementazione del CARF

Il Crypto-Asset Reporting Framework (CRS) dell'OCSE rappresenta lo sviluppo più significativo in materia di tassazione internazionale delle criptovalute. Una volta pienamente implementato (la maggior parte dei principali Paesi si è impegnata ad avviare lo scambio automatico di informazioni entro il 2027), le transazioni di un investitore in criptovalute residente in un Paese e che utilizza una piattaforma di scambio in un altro Paese saranno segnalate automaticamente alle autorità fiscali di entrambi i Paesi. Questo meccanismo rispecchia quanto già avviene con i conti bancari tradizionali nell'ambito del CRS.

5. Programmi di divulgazione volontaria

Diverse autorità fiscali hanno offerto programmi di amnistia per la dichiarazione volontaria di guadagni non dichiarati derivanti da criptovalute. La divisione investigativa penale dell'IRS ha identificato l'evasione fiscale relativa alle criptovalute come una priorità. L'HMRC ha inviato migliaia di lettere di sollecito a persone sospettate di aver non dichiarato guadagni derivanti da criptovalute.

Strategie di pianificazione fiscale per investitori internazionali in criptovalute

Pianificazione fiscale ed evasione fiscale non sono la stessa cosa. Pianificare significa organizzare i propri affari nel rispetto della legge per minimizzare le imposte non necessarie. Evadere significa nascondere i redditi o falsificare i documenti. Tutto ciò che viene trattato in questa sezione riguarda la pianificazione fiscale legittima.

1. Il vantaggio del periodo di detenzione

Nei paesi che prevedono sconti per il periodo di detenzione, lo strumento di pianificazione più semplice è la pazienza. Negli Stati Uniti, detenere un investimento per 12 mesi trasforma un guadagno a breve termine tassato fino al 37% in un guadagno a lungo termine tassato fino al 20%. In Australia, detenere un investimento per 12 mesi dimezza l'importo imponibile. In Germania, detenere un investimento per 12 mesi elimina completamente l'imposta.

Gli investitori che pianificano le proprie vendite in base ai periodi di detenzione possono ridurre significativamente il carico fiscale complessivo sulle criptovalute senza dover ricorrere a procedure complicate.

2. Raccolta delle perdite fiscali

Nei paesi in cui le perdite possono compensare i guadagni, la vendita di posizioni in perdita per compensare le perdite a fini fiscali è una strategia standard. Gli Stati Uniti sono particolarmente favorevoli a questo scopo perché la regola della "wash sale" non si applica alle criptovalute, il che significa che è possibile vendere una posizione in perdita in Bitcoin, dichiarare la perdita e riacquistare immediatamente Bitcoin se si desidera mantenere l'esposizione.

Nel Regno Unito, la regola dei 30 giorni impedisce la forma più ovvia di questa strategia (vendere e riacquistare immediatamente), ma le perdite possono comunque essere compensate aspettando 30 giorni o investendo in un altro asset correlato.

La compensazione delle minusvalenze fiscali è più vantaggiosa negli anni in cui si sono già realizzati guadagni significativi e si desidera compensarli. È meno utile come strategia a sé stante perché è comunque necessario avere qualcosa da compensare.

3. Donazioni di beneficenza in criptovalute apprezzate

Negli Stati Uniti, donare criptovalute il cui valore si è apprezzato direttamente a un ente di beneficenza qualificato (anziché venderle e donare denaro contante) consente di evitare completamente l'imposta sulle plusvalenze, generando al contempo una detrazione fiscale per beneficenza pari all'intero valore di mercato. Per le criptovalute che hanno registrato un forte apprezzamento e che sono state detenute per più di 12 mesi, questo può essere uno dei modi più efficienti dal punto di vista fiscale per disinvestire e al contempo sostenere una buona causa.

Regole simili si applicano in Canada e in Australia, sebbene le modalità di applicazione differiscano.

4. Conti pensionistici

Negli Stati Uniti, i conti IRA autogestiti e i piani 401(k) individuali possono detenere criptovalute. I guadagni all'interno di un conto pensionistico tradizionale sono tassati solo al momento del prelievo. I guadagni all'interno di un conto Roth IRA sono potenzialmente esenti da imposte se il conto è stato aperto da cinque anni e si ha più di 59.5 anni e mezzo. I limiti di contribuzione e le opzioni di custodia per i conti pensionistici in criptovalute sono più limitati rispetto agli investimenti tradizionali, ma per gli investitori con un orizzonte temporale lungo, i vantaggi fiscali sono significativi.

Nel Regno Unito, secondo le attuali normative dell'HMRC, le criptovalute non sono ammesse all'interno dei conti ISA (Individual Savings Account) per azioni e titoli, sebbene si sia discusso di una possibile modifica futura in merito.

5. Pianificazione delle cessioni in prossimità dei confini dell'anno fiscale

Programmare una cessione di beni di valore elevato in modo che cada nell'anno fiscale successivo anziché in quello in corso può consentire di posticipare il pagamento delle imposte di 12 mesi. In alcuni casi, ciò è importante perché il reddito potrebbe essere inferiore l'anno successivo (ad esempio, se si passa a un lavoro part-time o si va in pensione), il che ridurrebbe l'aliquota applicabile. In altri casi, si tratta semplicemente di una decisione di gestione del flusso di cassa.

6. Modifiche di residenza e pianificazione fiscale in caso di uscita

Trasferirsi in una giurisdizione con tassazione inferiore o nulla è una strategia legittima e legale. Tuttavia, per essere efficace, deve essere fatta con attenzione. Ecco alcuni aspetti chiave da considerare:

La maggior parte dei paesi richiede che si cessi effettivamente di essere residenti fiscali, il che significa interrompere i legami, non solo cambiare indirizzo sulla carta. Alcuni paesi impongono tasse di uscita sulle plusvalenze non realizzate al momento del trasferimento, il che significa che il trasferimento stesso innesca un evento fiscale. In particolare, l'Australia applica un'imposta sulle plusvalenze su determinati beni quando si cessa di essere residenti fiscali australiani. La Germania tassa le plusvalenze non realizzate su partecipazioni aziendali significative al momento del trasferimento.

La situazione negli Stati Uniti è particolarmente complessa. I cittadini americani che rinunciano alla cittadinanza possono essere soggetti a una tassa di espatrio ai sensi della Sezione 877A se il loro patrimonio netto supera una determinata soglia o se non hanno adempiuto agli obblighi fiscali statunitensi nei cinque anni precedenti all'espatrio.

Richiedere una consulenza legale e fiscale adeguata prima di cambiare residenza è fondamentale se si possiedono ingenti quantità di criptovalute. Un errore in questa fase può comportare il pagamento di tasse sia nel paese di provenienza che in quello di destinazione.

Errori fiscali internazionali comuni da evitare nel settore delle criptovalute

1. Pensare che le transazioni da criptovaluta a criptovaluta non siano tassabili

Negli Stati Uniti, nel Regno Unito, in Canada, in Australia e nella maggior parte delle altre principali economie, lo scambio di una criptovaluta con un'altra è soggetto a tassazione. Quando si scambia Bitcoin con Ethereum, si cede Bitcoin. È necessario calcolare il guadagno o la perdita su quel Bitcoin al momento dello scambio. Molti investitori non ne sono consapevoli e finiscono per avere ingenti guadagni non dichiarati derivanti da anni di attività di trading.

La Francia rappresenta una notevole eccezione, in quanto solo le conversioni in valuta fiat sono soggette a tassazione. L'esenzione di un anno prevista dalla Germania significa che le criptovalute detenute a lungo termine e convertite in un'altra valuta potrebbero essere esenti da tasse. Tuttavia, per la maggior parte delle persone nella maggior parte dei paesi, ogni conversione è soggetta a tassazione.

2. Ignorare il problema della base di costo

Per calcolare la plusvalenza derivante dalla cessione di una criptovaluta, è necessario conoscere il prezzo di acquisto di quelle specifiche monete (il costo di acquisto). Se hai acquistato la stessa criptovaluta più volte a prezzi diversi, devi tenere traccia di quali monete hai venduto. Il metodo contabile utilizzato (FIFO, LIFO, identificazione specifica) può influire significativamente sul carico fiscale e deve essere applicato in modo coerente.

Per gli investitori che acquistano Bitcoin o altre criptovalute da anni su diverse piattaforme di scambio senza tenere traccia delle transazioni, ricostruire il costo di acquisto può rivelarsi un'operazione complessa e dolorosa. Più si aspetta, più diventa difficile.

3. Mancato rispetto dell'obbligo di riconoscimento dei proventi da staking

Molti investitori considerano le ricompense dello staking come plusvalenze non realizzate anziché come reddito corrente. Nella maggior parte delle giurisdizioni, questo è errato. Le ricompense dello staking sono considerate reddito nel momento in cui vengono ricevute, al prezzo di mercato del giorno. Se hai messo in staking Ethereum per un anno e hai ricevuto ricompense per un valore di 5,000 dollari ai prezzi correnti, probabilmente dovrai pagare le tasse sul reddito su 5,000 dollari, indipendentemente dal fatto che tu abbia venduto qualcosa.

4. Mancata contabilizzazione delle transazioni DeFi

Le attività DeFi generano decine di eventi imponibili che molti utenti non tengono traccia. Aggiungere e rimuovere liquidità, richiedere ricompense per lo yield farming, convertire token in formato wrapped o non wrapped e ricevere token di governance possono potenzialmente generare eventi imponibili a seconda della giurisdizione di appartenenza. La complessità e il volume delle transazioni DeFi rendono questo settore uno dei più a rischio di involontaria non conformità.

5. Presupponendo che il trasferimento in un altro Paese elimini gli obblighi fiscali pregressi

Trasferirsi in una giurisdizione a tassazione zero non elimina necessariamente gli obblighi fiscali nei confronti del paese di provenienza. La maggior parte dei paesi prevede disposizioni in materia di imposte di uscita o richiede il saldo di obblighi fiscali pregressi prima della scadenza del periodo di residenza. Gli Stati Uniti tassano i propri cittadini indipendentemente dalla residenza. La Germania richiede la presentazione di una dichiarazione dei redditi per l'anno di partenza. L'Australia prevede l'applicazione di imposte sulle plusvalenze per i beni posseduti al momento della cessazione della residenza fiscale.

6. Non tenere registri

Il calcolo delle imposte sulle criptovalute richiede registrazioni dettagliate di ogni transazione: data, importo, prezzo al momento della transazione, indirizzo della controparte (per le transazioni on-chain) e scopo della transazione. Molti investitori in criptovalute non mantengono queste registrazioni in tempo reale e incontrano enormi difficoltà nel ricostruirle in seguito.

I dati registrati sulla blockchain sono permanenti e possono aiutare a ricostruire la cronologia delle transazioni on-chain, ma i dati off-chain (come ad esempio quale exchange è stato utilizzato, quale prezzo era prevalente e quale valuta è stata coinvolta) non sono sempre recuperabili a posteriori. I dati degli exchange potrebbero essere cancellati o non disponibili, soprattutto per gli exchange che hanno cessato l'attività.

Passaggi pratici per ottenere la conformità

Passaggio 1: Ottieni la cronologia delle transazioni

Scarica la cronologia delle transazioni da ogni piattaforma di scambio che hai utilizzato. Fallo ora, non quando dovrai presentare la dichiarazione dei redditi. Le piattaforme di scambio chiudono, gli account vengono sospesi e i dati scompaiono. Richiedi la cronologia completa delle transazioni in formato CSV a ciascuna piattaforma.

Per le transazioni on-chain, utilizza un esploratore blockchain (Etherscan per Ethereum, mempool.space per Bitcoin) per recuperare la cronologia completa delle transazioni per ogni indirizzo di portafoglio utilizzato.

Passaggio 2: Utilizzare un software per la tassazione delle criptovalute

Strumenti specifici per la tassazione delle criptovalute come Koinly, CoinTracker, TaxBit e CoinLedger possono importare i dati del tuo exchange e la cronologia delle transazioni del tuo wallet, calcolare guadagni e perdite utilizzando il metodo contabile corretto per la tua giurisdizione e generare i moduli o i report fiscali di cui hai bisogno. Questi strumenti consentono di risparmiare moltissimo tempo e riducono gli errori rispetto al calcolo manuale. Gestiscono anche alcune tipologie di transazioni DeFi e NFT, sebbene le attività DeFi più complesse possano comunque richiedere una revisione manuale.

Passaggio 3: Stabilire la contabilità dei costi

Se acquisti criptovalute da diversi anni, calcola a ritroso il tuo costo di acquisto per ogni asset. I registri delle transazioni degli exchange mostrano il prezzo al quale hai acquistato. Per gli asset ricevuti come reddito (mining, staking, airdrop), il tuo costo di acquisto corrisponde al valore di mercato alla data di ricezione.

Scegliete un metodo contabile (FIFO è il più comune e predefinito in molti paesi) e applicatelo in modo coerente. Alcuni paesi consentono l'identificazione specifica dei lotti, il che offre maggiore flessibilità per ottimizzare i risultati fiscali scegliendo quali monete vendere.

Fase 4: Identificare e risolvere i problemi degli anni precedenti

Se hai redditi o plusvalenze da criptovalute non dichiarati relativi ad anni precedenti, hai diverse opzioni. Negli Stati Uniti, è possibile presentare dichiarazioni dei redditi rettificative (Modulo 1040-X) fino a tre anni dopo la data di presentazione originale. Potrebbero essere disponibili programmi di divulgazione volontaria. Nel Regno Unito, l'HMRC offre servizi di divulgazione online per la regolarizzazione di debiti fiscali pregressi con sanzioni ridotte per la divulgazione volontaria.

Affrontare in modo proattivo le inadempienze degli anni precedenti è generalmente molto meno costoso che aspettare che un'autorità fiscale individui il problema.

Passo 5: Collabora con un professionista fiscale esperto di criptovalute

Le normative fiscali relative alle criptovalute sono talmente complesse che a volte anche i consulenti fiscali generalisti commettono errori. Affidarsi a un professionista fiscale esperto di blockchain, DeFi e questioni fiscali internazionali è un investimento che vale la pena fare, soprattutto se si opera a livello internazionale, si ha una significativa esposizione al settore DeFi o non si sono dichiarate regolarmente le proprie attività in criptovalute.

Domande frequenti

Conclusione

La conformità fiscale relativa alle criptovalute a livello transfrontaliero è davvero complessa e le normative sono ancora in fase di sviluppo in molte giurisdizioni. Il divario tra ciò che la maggior parte delle persone pensa che siano le regole e ciò che sono effettivamente rimane sufficientemente ampio da generare gravi casi di inadempienza involontaria.

I punti chiave da ricordare di questa guida sono:

Nella maggior parte dei paesi, le criptovalute sono considerate proprietà o beni patrimoniali. Ogni cessione è soggetta a tassazione nella maggior parte dei casi, inclusi gli scambi tra criptovalute. I redditi derivanti da mining, staking e airdrop sono generalmente tassabili al momento della ricezione. Il paese di residenza fiscale è di fondamentale importanza e cambiarlo non elimina automaticamente gli obblighi pregressi. Tenere una documentazione accurata fin dall'inizio evita enormi problemi in futuro.

A livello globale, la traiettoria normativa si sta orientando verso una maggiore trasparenza nella rendicontazione, un maggiore scambio di informazioni tra le autorità fiscali e un'applicazione più rigorosa delle norme. L'implementazione del CARF (Crisis Advice and Finance Fund) significa che le criptovalute si stanno muovendo verso lo stesso livello di trasparenza fiscale internazionale di cui già godono i conti bancari.

La situazione ideale è quella di una conformità volontaria con una buona reputazione. Se non ci siete ancora arrivati, arrivarci è quasi sempre meglio dell'alternativa.

Questa guida illustra le normative fiscali in vigore a novembre 2025. La legislazione fiscale è soggetta a frequenti modifiche e questo articolo ha scopo puramente informativo. Per una consulenza specifica per la vostra situazione, rivolgetevi a un professionista fiscale qualificato, esperto sia di criptovalute che delle normative vigenti nella vostra giurisdizione.